Центральный банк РФ повысил ключевую ставку до 20% (Что это значит)

Центральный банк резко поднял ключевую ставку. Рассказываем, как это отразится на жизни россиян.

Что случилось

Банк России 28 февраля 2022 года принял решение повысить ставку на 10,5 процентного пункта — до 20% годовых. Последний раз она была столь высокой в феврале 2003 года: тогда ключевая ставка ЦБ составляла 21% годовых.

«Внешние условия для российской экономики кардинально изменились», — заявил ЦБ в пресс-релизе. Также регулятор сообщил, что повышение ставки позволит банкам увеличить проценты по вкладам. Люди будут вкладывать деньги в депозиты с повышенной ставкой, а брать кредиты и покупать товары, наоборот, станут реже. Это поможет сдержать стремительную инфляцию, резкое падение курса рубля и защитить сбережения граждан об обесценения, считает ЦБ.

Это повышение — экстренная мера, чтобы ослабить давление на рублёвые депозиты, остановить переток рублей в валюту и в целом стабилизировать ситуацию, говорит руководитель отдела макроэкономического анализа ГК «Финам» Ольга Беленькая.

В декабре 2014 года Банк России также резко поднимал ключевую ставку — на 6,5 процентного пункта, с 10,5% до 17% годовых. Тогда ЦБ тоже стремился ограничить существенно возросшие девальвационные и инфляционные риски. Снижать ставку он начал с февраля 2015 года, сначала на 2 процентных пункта, затем, в марте 2015, ещё на 1 процентный пункт.

Что будет со вкладами

Ставки по вкладам будут расти — вероятно, быстро и резко.

Основной целью Банка России было стремление повысить привлекательность рублёвых депозитов и остановить отток вкладов из банковской системы, говорит главный аналитик ПСБ Дмитрий Монастыршин.

По мнению эксперта, в ближайшее время банки могут повысить ставки по коротким депозитам до 18–20% годовых. Ставки по длинным вкладам, скорее всего, будут на уровне 10–15% из-за ожиданий, что ЦБ снизит ключевую ставку в среднесрочной перспективе, заключает Монастыршин.

Совкомбанк, например, уже повысил ставку по вкладу «Оптимальный» сроком на три месяца — до 23% годовых. Сам банк при этом 25 февраля 2022 года попал под санкции: его карты Visa и Mastercard не работают за границей, нельзя оплачивать покупки или услуги на зарубежных сайтах, переводить валюту за рубеж и пользоваться сервисами Apple Pay и Google Pay. Подробнее об этом мы рассказывали в статье «Как будут работать банки после введения санкций».

Альфа-Банк также сообщил в пресс-релизе, что «планирует значимо повысить проценты по вкладам и накопительным счетам в ближайшее время».

Что будет с кредитами

Ставки по кредитам для населения и бизнеса также вырастут.

«Кредиты по ставкам выше 20% смогут обслуживать не все заёмщики, поэтому ждём замедления кредитования и роста дефолтов среди заёмщиков с высокой долговой нагрузкой», — замечает Дмитрий Монастыршин из ПСБ.

Хотя некоторые банки поспешили обозначить повышение ставок по кредитам, по мере снижения ставки в дальнейшем займы станут более доступны как гражданам, так и бизнесу, что снова будет стимулировать спрос и производство в стране, считает сооснователь школы независимых финансовых консультантов Finliberty Светлана Самойлова.

По уже выданным кредитам банки не смогут в одностороннем порядке повысить ставку — вне зависимости от повышения ставки ЦБ, — если только в договоре не прописана плавающая ставка. Об этом, например, ещё в 2014 году рассказывал «РИА Новости» министр строительства и жилищно-коммунального хозяйства РФ Михаил Мень.

В пресс-релизе Альфа-Банка также говорится, что банк не будет менять ставки по уже выданным потребительским кредитам и ипотеке.